基金代码 基金全名 基金简称 基金类型
516120 富国中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金 富国中证细分化工产业主题ETF 场内基金
516220 国泰中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金 国泰中证细分化工产业主题ETF 场内基金
516020 华宝中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金 华宝化工ETF 场内基金
159870 鹏华中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金 化工ETF 场内基金
012537 华宝中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金 华宝化工ETF联接A 场外基金
012538 华宝中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金 华宝化工ETF联接C 场外基金
014942 鹏华中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金联接基金 鹏华中证细分化工产业主题ETF联接A 场外基金
014943 鹏华中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金联接基金 鹏华中证细分化工产业主题ETF联接C 场外基金
015896 天弘中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金联接基金 天弘中证细分化工产业主题ETF联接A 场外基金
015897 天弘中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金联接基金 天弘中证细分化工产业主题ETF联接C 场外基金
013527 嘉实中证细分化工产业主题指数型发起式证券投资基金 嘉实中证细分化工产业主题ETF发起联接A 场外基金
013528 嘉实中证细分化工产业主题指数型发起式证券投资基金 嘉实中证细分化工产业主题ETF发起联接C 场外基金
020273 富国中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金 富国中证细分化工产业主题ETF发起式联接A 场外基金
020274 富国中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金 富国中证细分化工产业主题ETF发起式联接C 场外基金
019589 西藏东财中证细分化工产业主题指数型发起式证券投资基金 东财中证化工指数发起式A 场外基金
019590 西藏东财中证细分化工产业主题指数型发起式证券投资基金 东财中证化工指数发起式C 场外基金
021977 中欧中证细分化工产业主题指数发起式证券投资基金 中欧中证细分化工产业主题指数发起A 场外基金
021978 中欧中证细分化工产业主题指数发起式证券投资基金 中欧中证细分化工产业主题指数发起C 场外基金
159129 嘉实中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金 嘉实中证细分化工产业主题ETF 场内基金
159133 天弘中证细分化工产业主题交易型开放式指数证券投资基金 化工ETF天弘 场内基金

策略参数

参数编号
8351275a9571887593ef07c6852bd5f0
PE权重
0.4
PB权重
0.3
DRY权重
0.3
BB周期
20
BB标准差
2
回测天数
2919
持仓天数
2149
持仓率
73.62 %
年化收益率（不含分红）
4.61 %
夏普比率
0.14
最大回撤
40.63 %
卡玛比率
0.30
索提诺比率
0.17
波动率
21.70 %

策略说明

当前策略在风险调整后表现最为均衡，适合细分化工行业的长期投资。该策略年化收益率为4.61%，虽略低于其他策略，但最大回撤仅为40.63%，显著更低，夏普比率为14.02%，Calmar比率高达30.08%，表明在控制下行风险方面优势明显，波动率21.70%也相对较低，增强了稳定性。化工行业具有周期性特点，估值策略能有效捕捉长期价值，避免短期波动干扰。当前策略持仓占比73.62%，操作频率适中，符合中长线投资偏好，平衡了收益与风险。其他策略虽收益较高，但最大回撤超过52%，风险较大，在行业不确定性下可能带来更大波动，而当前策略通过更稳健的参数设置，如均衡的估值权重，提供了更可靠的投资选择，适合追求稳健增长的投资者。


回测结果

起始日期：2016-04-01
结束日期：2024-04-01

date price type amount value
2017-04-14 3417.468 buy 29.261429807096953 100000.0
2020-01-23 2513.0646 sell 29.261429807096953 73535.86339360019
2020-03-18 2428.6037 buy 30.279070806653298 73535.86339360019
2021-10-28 5288.8838 sell 30.279070806653298 160142.48706836154
2022-03-08 4256.0175 buy 37.627309349259384 160142.48706836154
2023-09-05 3215.81 sell 37.627309349259384 121002.27767844182
2024-02-02 2364.97 buy 51.164402795148284 121002.27767844182

策略参数

参数编号
3feaacc0a2605c1619febed0cc9d3cb5
PE权重
0.34
PB权重
0.33
DRY权重
0.33
BB周期
10
BB标准差
2.5
回测天数
2919
持仓天数
781
持仓率
26.76 %
年化收益率（不含分红）
7.90 %
夏普比率
0.33
最大回撤
19.99 %
卡玛比率
0.72
索提诺比率
0.26
波动率
14.91 %

策略说明

当前策略针对细分化工指数（000813），该行业通常具有周期性波动，需要策略在管理风险的同时提供稳健回报。与其他策略相比，当前策略展现出较好的综合性能：年化收益率为7.90%，虽然略低于最高收益策略，但最大回撤控制在19.99%，显著低于高收益策略的回撤水平，波动率14.91%也处于较低范围，表明风险控制更佳；夏普比率33.49%反映了良好的风险调整后收益。此外，持仓占比26.76%意味着操作频率较低，适合中长线投资风格，减少了频繁交易带来的成本和不确定性。虽然有的策略在收益率或回撤方面表现更优，但当前策略在收益、风险和操作频率之间实现了最佳平衡，能够适应化工行业的波动特性，同时符合长期稳健投资的目标。


回测结果

起始日期：2016-04-01
结束日期：2024-04-01

date price type amount value
2016-04-20 3163.9334 buy 31.606227868134013 100000.0
2016-05-04 3229.693 sell 31.606227868134013 102078.41290211736
2016-05-09 2945.2115 buy 34.65911120546601 102078.41290211736
2016-05-23 2964.8797 sell 34.65911120546601 102760.09523312871
2016-07-27 3258.5068 buy 31.535946229459675 102760.09523312871
2016-08-09 3268.1755 sell 31.535946229459675 103065.00683643749
2016-09-02 3316.2648 buy 31.07864210253581 103065.00683643749
2016-09-06 3365.853 sell 31.07864210253581 104606.14075674646
2016-09-26 3198.7346 buy 32.70235072229702 104606.14075674646
2016-10-10 3343.5918 sell 32.70235072229702 109343.3117157964
2016-12-12 3319.5076 buy 32.93961782638979 109343.31171579639
2016-12-22 3371.8687 sell 32.93961782638979 111068.06633876577
2017-01-16 3235.8534 buy 34.32419600305928 111068.06633876577
2017-01-26 3308.62 sell 34.32419600305928 113565.72137964198
2017-03-30 3431.25 buy 33.097477997709866 113565.72137964198
2017-04-05 3523.2082 sell 33.097477997709866 116609.30588085098
2017-05-08 3235.9811 buy 36.035224643571304 116609.30588085098
2017-06-07 3185.3886 sell 36.035224643571304 114786.1937780711
2017-07-17 3314.8674 buy 34.62768790633106 114786.19377807109
2017-07-20 3455.7012 sell 34.62768790633106 119662.94265113374
2017-08-11 3428.6517 buy 34.90087448985668 119662.94265113375
2017-08-28 3457.2608 sell 34.90087448985668 120661.42525950151
2017-09-22 3575.6461 buy 33.74534892015782 120661.4252595015
2017-10-09 3700.6591 sell 33.74534892015782 124880.0325640572
2017-11-02 3502.8284 buy 35.651199060752504 124880.0325640572
2017-11-09 3645.9899 sell 35.651199060752504 129983.91169839312
2018-01-31 3525.0691 buy 36.87414572905624 129983.91169839312
2018-02-26 3524.9489 sell 36.87414572905624 129979.47942607648
2018-03-23 3374.9237 buy 38.513309034535055 129979.47942607648
2018-04-11 3403.0962 sell 38.513309034535055 131064.49562485192
2018-04-17 3301.1587 buy 39.70257341001265 131064.49562485192
2018-05-03 3333.9725 sell 39.70257341001265 132367.2879282134
2018-06-15 3088.6455 buy 42.8560959579898 132367.2879282134
2018-07-10 3100.6479 sell 42.8560959579898 132881.66393433957
2018-08-03 2982.3951 buy 44.55535215114173 132881.66393433957
2018-08-28 3063.6237 sell 44.55535215114173 136500.8328120838
2018-10-11 2689.5026 buy 50.75318864242176 136500.8328120838
2018-11-02 2602.7533 sell 50.75318864242176 132098.02922458574
2018-11-23 2350.7662 buy 56.19360582289542 132098.02922458574
2018-12-03 2507.6678 sell 56.19360582289542 140914.89588796737
2018-12-19 2359.0407 buy 59.73398249888922 140914.89588796737
2019-01-09 2325.1523 sell 59.73398249888922 138890.60679545204
2019-04-25 3079.3622 buy 45.103692834656485 138890.60679545204
2019-06-19 2673.0421 sell 45.103692834656485 120564.06981250513
2019-08-05 2485.0097 buy 48.51653891431696 120564.06981250511
2019-08-19 2560.0253 sell 48.51653891431696 124203.56708908595
2020-01-23 2513.0646 buy 49.423149364758046 124203.56708908595
2020-02-14 2809.6004 sell 49.423149364758046 138859.30022448394
2020-02-28 2799.0515 buy 49.60941241148437 138859.30022448394
2020-03-05 2895.4633 sell 49.60941241148437 143642.2329720175
2020-04-28 2487.9601 buy 57.73494236182385 143642.2329720175
2020-05-06 2578.3228 sell 57.73494236182385 148859.31824817628
2020-06-15 2684.6464 buy 55.448389124234865 148859.31824817628
2020-06-19 2716.8533 sell 55.448389124234865 150645.13897186163
2020-09-09 3474.5369 buy 43.35689713695705 150645.13897186163
2020-09-18 3687.7629 sell 43.35689713695705 159889.95672078643
2021-03-24 4312.2725 buy 37.07788798615728 159889.9567207864
2021-04-02 4511.3 sell 37.07788798615728 167269.47607195133
2021-04-12 4297.3976 buy 38.923434981196834 167269.47607195133
2021-04-20 4516.9564 sell 38.923434981196834 175815.4587483009
2021-05-11 4505.1451 buy 39.0254819424797 175815.45874830088
2021-05-18 4596.6649 sell 39.0254819424797 179387.06305058024
2021-06-16 4720.2759 buy 38.003512263039596 179387.06305058024
2021-06-25 5008.1355 sell 38.003512263039596 190326.73888921394
2021-09-24 5471.0945 buy 34.787689901758036 190326.73888921394
2021-10-19 5403.8727 sell 34.787689901758036 187988.24775617593
2021-12-20 4956.5567 buy 37.9271859749281 187988.2477561759
2021-12-31 4952.0498 sell 37.9271859749281 187817.3137217055
2022-03-04 4474.286 buy 41.977047001846884 187817.3137217055
2022-04-08 4260.475 sell 41.977047001846884 178842.1593251936
2022-04-21 3841.5717 buy 46.554424410507195 178842.1593251936
2022-05-10 3974.557 sell 46.554424410507195 185033.21342175224
2022-08-03 4224.2222 buy 43.80290729539564 185033.21342175224
2022-08-09 4387.2217 sell 43.80290729539564 192173.06540944809
2022-09-28 3846.1822 buy 49.964628667213965 192173.06540944809
2022-10-18 3787.3338 sell 49.964628667213965 189232.72695578838
2023-03-07 3881.66 buy 48.750464222984085 189232.72695578838
2023-03-31 3723.29 sell 48.750464222984085 181512.1159367944
2023-04-04 3663.16 buy 49.55069282717501 181512.1159367944
2023-04-17 3739.94 sell 49.55069282717501 185316.61813206493
2023-04-21 3478.81 buy 53.27011769313786 185316.61813206493
2023-06-15 3285.55 sell 53.27011769313786 175021.63518668912
2023-07-24 3329.05 buy 52.57404820795396 175021.63518668912
2023-09-01 3232.02 sell 52.57404820795396 169920.37528907135
2023-10-19 2909.3 buy 58.405931079321945 169920.37528907135
2023-10-27 3020.38 sell 58.405931079321945 176408.10611336242
2023-11-22 2924.28 buy 60.325312936299675 176408.10611336242
2023-12-28 2809.9 sell 60.325312936299675 169508.09681970847
2024-01-22 2520.5 buy 67.25177417961058 169508.09681970847
2024-02-07 2659.32 sell 67.25177417961058 178843.98811132202
2024-03-22 2729.28 buy 65.52790043942798 178843.98811132202